Обзор мировых рынков на 16 мая 2018 года

Обзор мировых рынков на 16 мая 2018 года


Обзор рынка

Зарубежные рынки Американские индексы прервали четырёхдневное ралли самым большим снижением почти за две недели. Доходности десятилетних гособлигаций поднялись до уровней 2011 года, инвесторы обеспокоены перспективами высоких ставок. Акции в Азии в основном также торговались в красной зоне.  Нефть Согласно майскому отчету ОПЕК, ожидаемый прирост добычи нефти вне ОПЕК в 2018 г. составит 1,7 млн б/д, при этом по предварительным данным за 1К18 совокупная добыча США и Канады выросла на 1,8 млн б/д г/г. Увеличение объемов добычи сланцевой нефти в США, а также запуск новых проектов в Канаде и Бразилии окажут дополнительную поддержку поставкам нефти вне ОПЕК к концу текущего года. Инвестиции в добычу вне ОПЕК вырастут на 3,5% г/г в 2018 г. и на 8% г/г в 2019 г., в том числе по сланцевым проектам – на 20% и 16%, соответственно. Российский рынок  Российский рынок во вторник торговался в минусе в рамках коррекции: Индекс МосБиржи потерял — 0,87%, РТС снизился на — 1,98% вслед за падением рубля.  В лидерах торгов были Мегафон (+1,7%), АЛРОСА (+1,5%), Аэрофлот (+1,4%; по сообщениям СМИ, совет директоров компании предложил направить на выплату дивидендов 50% от чистой прибыли), Норильский никель (+1,3%) и Магнит (+1,2%). Бумаги X5 прибавили +3,1 в Москве на фоне объявления о включении их в индексы MSCI. 
Аутсайдерами оказались Полюс ( — 3,8% на МосБирже, — 2,4% на LSE), Московская биржа ( — 3,3%), Яндекс ( — 3,1%), НЛМК ( — 2,7% в Москве, — 3,1% в Лондоне) и Сбербанк (ао — 2,7%, ап — 1,8%, ГДР — 3,7%).  Новости ГДР X5 будут включены в индекс MSCI Russia с удельным весом 1,9% на основе цены закрытия 14 мая 2018, а также в индекс MSCI Emerging Markets по итогам майской ребалансировки. Изменения вступят в силу после закрытия торгов 31 мая.  Выручка Газпрома по РСБУ в 1К18 выросла на 17,7% г/г и составила 1,39 трлн руб., чистая прибыль достигла 122,6 млрд руб. (+13,9% г/г). Мосэнерго опубликовала отчетность по МСФО за 1К18: выручка выросла на 9,3% г/г до 72,2 млрд руб., скорректированная EBITDA достигла 19,7 млрд руб. (+12,4% г/г), чистая прибыль увеличилась до 12,7 млрд руб. (+12,1% г/г). Результаты компании в целом соответствуют ожиданиям рынка.  Совет директоров Сургутнефтегаза 18 мая обсудит дивиденды за 2017 год. По информации агентства Рейтер, дискаунтер «ДА!», входящий в группу О’Кей, рассматривает возможность проведения IPO. Ростелеком опубликовал финансовые результаты за 1К18. Выручка выросла на 8% г/г до 76,2 млрд руб. Показатель OIBDA сохранился на уровне прошлого года и составил 23,2 млрд руб., рентабельность по OIBDA составила 30,4% против 33,0% годом ранее. Чистая прибыль выросла на 15% г/г до 3,9 млрд руб. Капитальные вложения составили 15,1 млрд руб. (19,8% от выручки), уменьшившись на 15% г/г. FCF составил (5,8) млрд руб. против (2,3) млрд руб. годом ранее. Чистый долг увеличился на 6% с начала года и составил 191,8 млрд руб., или 1,9х показателя Чистый долг/OIBDA. Компания повысила прогноз роста выручки в 2018 до более 2%. Ростелеком также ожидает директивы Росимущества по размеру дивидендов по итогам 2017. Utair подвёл итоги работы за первые 4М18. Авиакомпания перевезла 2 287 017 пассажиров, что на 12,5% выше г/г (+12,6% на внутренних и +11,8% на международных направлениях).  

Рыночные индикаторы

   

Календарь корпоративных событий

 
16.05 АЛРОСА результаты МСФО 1К18
  Газпром совет директоров (дивиденды 2017)
  Интер РАО результаты МСФО 1К18
17.05 ВТБ результаты МСФО 1К18
18.05 Московская биржа результаты МСФО 1К18
  ТМК результаты МСФО 1К18


 

Календарь ключевых макроэкономических событий

 
Ср 16 мая США: запасы нефти
Чт 17 мая  Япония: текущий баланс, торговый баланс
Великобритания: заседание банка Англии
США: инфляция, безработица, доверие потребителей
Пт 18 мая Россия: торговый баланс
США: количество буровых установок